A、
VaR是指在一定的持有期△t内和给定的置信水平A下，利率、汇率等市场风险因子发生变化时可能对某项资金头寸、资产组合或金融机构造成的潜在最大损失
B、
在VaR的定义中，有两个重要参数：持有期△t和预测损失水平△p，任何VaR只有在给定这两个参数的情况下才会有意义
C、
△p为金融资产在持有期△t内的预测损失水平
D、
该方法完全是一种基于统计分析基础上的风险度量技术
【正确答案】：B
【题目解析】：VaR（Value at Risk）即“风险价值”，是一种用于度量金融风险的统计方法。针对题目中的选项进行分析： A. 正确描述了VaR的定义，即在一定的持有期和给定的置信水平下，市场风险因子变化可能对资金头寸、资产组合或金融机构造成的潜在最大损失。 B. 说法不正确。在VaR的定义中，重要的参数是持有期△t和置信水平A，而不是预测损失水平△p。VaR是在给定的置信水平下，资产组合在持有期内可能遭受的最大损失。 C. 正确描述了预测损失水平△p的含义，即金融资产在持有期△t内的预测损失水平，尽管这不是VaR定义中的核心参数。 D. 正确指出VaR是一种基于统计分析的风险度量技术。 综上所述，选项B中的描述关于VaR的参数不准确，因此答案是B。